หนึ่ง บทนำ:

ดัชนี DMI เป็นดัชนีที่พัฒนาขึ้นจากการเคลื่อนไหวของราคา ผู้สร้าง William Wilder เชื่อว่ามันเป็นเครื่องมือวิเคราะห์ทางเทคนิคที่ประสบความสำเร็จและใช้ได้จริงที่สุด การเคลื่อนไหวของราคาหุ้นขึ้นอยู่กับการเปลี่ยนแปลงในด้านอุปสงค์และอุป supply และหลักการพื้นฐานของดัชนี DMI คือการวิเคราะห์พลังของฝ่ายซื้อต่ีฝ่ายขายตามราคาสูงสุดหรือต่ำสุดใหม่ เพื่อค้นหาจุดสมดุลระหว่างพลังของผู้ซื้อและผู้ขาย รวมถึงรอบการเคลื่อนไหวของราคาในช่วงที่ฝ่ายซื้อต่อสู้กับฝั่งขาย

สอง วิธีการคำนวณ

ก่อนที่จะทำการวิเคราะห์ดัชนี DMI จะต้องคำนวณดัชนีการเคลื่อนไหวสี่ตัวต่อไปนี้

(1). ค่าการเคลื่อนไหว (DM)

ค่าการเคลื่อนไหวจะเป็นค่าการเคลื่อนไหวที่ราคาของวันนั้นมากกว่าค่าราคาสูงสุดของวันก่อน มันแสดงถึงขอบเขตการเพิ่มขึ้นหรือลดลงของราคา หากเราจะใช้ +DM และ -DM เพื่อแสดงการเคลื่อนไหวขึ้นและลงเราสามารถได้รับสามสถานการณ์ต่อไปนี้: 1. การเคลื่อนไหวขึ้น +DM: ถ้าราคาสูงสุดในวันนั้นสูงกว่าราคาสูงสุดของวันก่อนและราคาต่ำสุดในวันนั้นไม่ต่ำกว่าราคาต่ำสุดในวันก่อนให้ทำการหาค่าความแตกต่างระหว่างสองวันที่เป็น +DM 2. การเคลื่อนไหวลง -DM: ถ้าราคาสูงสุดในวันนั้นไม่สูงกว่าราคาสูงสุดในวันก่อนและราคาต่ำสุดในวันนั้นต่ำกว่าราคาต่ำสุดในวันก่อนให้หาค่าความแตกต่างระหว่างราคาสูงสุดและราคาต่ำสุดของสองวันเป็น -DM 3. ไม่มีการเคลื่อนไหว +DN=0/-DM=0: ถ้าราคาสูงสุดในวันนั้นไม่สูงกว่าราคาสูงสุดของวันก่อนและราคาต่ำสุดในวันนั้นไม่ต่ำกว่าราคาต่ำสุดของวันก่อน แน่นอนว่านี่จะถือเป็นวันไม่มีการเคลื่อนไหว

(2). ความผันผวนที่แท้จริง (TR)

เมื่อคำนวณค่าการเคลื่อนไหวในวันนั้นแล้ว จะต้องคำนวณ "ความผันผวนที่แท้จริง" ความผันผวนที่แท้จริงหมายถึงความแตกต่างที่มากที่สุดระหว่างราคาของวันนั้นกับราคาของวันก่อน ซึ่งการเปรียบเทียบมีดังนี้: 1. ความแตกต่างระหว่างราคาสูงสุดและราคาต่ำสุดในวันนั้น 2. ความแตกต่างระหว่างราคาสูงสุดของวันนั้นและราคาปิดของวันก่อน 3. ความแตกต่างระหว่างราคาต่ำสุดของวันนั้นและราคาปิดของวันก่อน จากความแตกต่างสามประการดังกล่าว ให้เลือกค่าที่มีค่าเบี่ยงเบนที่สุดเป็นความผันผวนที่แท้จริงในวันนั้น

(3) เส้นทิศทาง (DI)

เมื่อได้ค่าการเคลื่อนไหวบวกและลบพร้อมกับความผันผวนที่แท้จริงแล้ว สิ่งต่อไปที่จะทำก็คือการหาค่า "เส้นทิศทาง" เส้นทิศทางจะใช้ในการตรวจสอบราคาขึ้นหรือลง คิดตามลักษณะของค่าบวกและลบ

(4). เส้นเฉลี่ยการเคลื่อนไหว

ในดัชนีการเคลื่อนไหวยังมีสายที่สำคัญสำหรับการวิเคราะห์เรียกว่า "เส้นเฉลี่ยการเคลื่อนไหว" ที่เรียกว่า ADX เพื่อคำนวณเส้นเฉลี่ยการเคลื่อนไหวเราต้องคำนวณค่าการเคลื่อนไหว (DX) DX=[(-DI)-(+DI)]/[(-DI)-(+DI)]*100 เนื่องจากค่าการเคลื่อนไหวมีความแปรผันมาก โดยทั่วไปจะสามารถคำนวณเป็นรอบสิบสี่วันเพื่อให้ได้ค่าเฉลี่ยการเคลื่อนไหว (ADX) ที่ต้องการ

สาม กฎการประยุกต์ใช้

ในขณะนำมาใช้จริง ด้วยความที่ดัชนี DMI เป็นระบบการตัดสินใจแนวโน้มของตลาดจึงถูกจำกัดโดยแนวโน้มตลาด เมื่อแนวโน้มการเคลื่อนไหวของราคาในตลาดมีความชัดเจนตามเกณฑ์ ดัชนีนี้จะช่วยในการเทรดได้ดีถึงมีสัญญาณซื้อขายที่สำคัญ ในช่วงที่ตลาดอยู่ในกิจกรรมราคาระยะสูง ดัชนีนี้อาจไม่ทำงานอย่างเต็มที่ ดังนั้นดัชนีนี้จึงเป็นดัชนีในการตรวจสอบแนวโน้มระยะยาวของตลาด สิ่งที่สำคัญคือการวิเคราะห์ความสัมพันธ์ของเส้นทิศทางขึ้น เส้นทิศทางลง และเส้นเฉลี่ยการเคลื่อนไหว เพื่อหาสัญญาณซื้อต่อไป

• 1. ใช้ความสัมพันธ์ของเส้นทิศทางขึ้นและลงในการวิเคราะห์ หาก +DI เพิ่มขึ้นจากด้านล่างไปด้านบนและถล่ม -DI แสดงว่านักลงทุนใหม่เข้าสู่ตลาด นี่ถือเป็นสัญญาณซื้อ
• 2. ใช้ค่า ADX จาก ADX จะเพิ่มขึ้นเมื่อแนวโน้มของตลาดมีความชัดเจนไม่ว่าจะเป็นราคาเพิ่มขึ้นหรือลดลง
• 3. วิเคราะห์ว่าตลาดอยู่ในช่วงเวลาคงที่หรือไม่จาก +DI และ -DI ที่เข้าใกล้กันมาก
• 4. วิเคราะห์การกลับตัวของแนวโน้มจากการลดค่า ADX

สี่ ข้อบกพร่อง

• 1. สัญญาณ DI ข้ามจะช้ากว่าสัญญาณอื่น
• 2. นักลงทุนระยะสั้นควรหลีกเลี่ยงการใช้ดัชนีนี้
• 3. มีบางครั้งที่ ADX เปลี่ยนแนว ทางราคายังเดินหน้าต่อ